Сбербанк может достичь годовой прибыли по МСФО на уровне 513 млрд рублей, - Аналитики ФГ БКС

Роснефть: просьба снизить тариф на прокачку нефти в Китай – несущественно. При отсутствии поддержки со стороны правительства, перенаправление нефти недавно приобретенной Башнефти в Китай через Казахстан может привести к росту издержек всего на $50 млн, что несущественно.

Транснефть: коэффициент выплат может составить 25% по МСФО – позитивно для отношения инвесторов. В случае применения этого коэффициента и выплаты 5.5% для "префов" их дивдоходность составит 3.8%.

ТМК: операционные результаты за 4К16 – сезонный рост в России, разовое снижение в США, позитивный прогноз на 2017 г. Мы считаем результаты в целом позитивными из-за уверенного прогноза на 2017 г. Рост продаж в России в 4К16 был в целом ожидаем, поскольку связан с фактором сезонности. Снижение в США носит разовый характер, так как цены на нефть растут по сравнению с 4К16, поэтому стоит ожидать и повышения спроса на трубы.

Сбербанк: 2016 г. по РСБУ – высокие доходы, цели будут достигнуты. Результаты выглядят нейтрально. В целом мы считаем, что Сбербанк сможет достичь нашего годового прогноза чистой прибыли по МСФО на уровне RUB 513 млрд.

АФК "Система": возможно IPO 30% акций Детского мира в ближайшие недели – позитивно. Хотя новость не совсем сюрприз, поскольку компания ранее заявляла о такой возможности, реальная монетизация доли в Детском мире подтверждает инвестиционный профиль АФК "Система" как фонда прямых инвестиций и улучшает способность холдинга выплачивать дивиденды в краткосрочной перспективе.

X5 Retail: опцион на покупку доли в аптеках "Мега фарм" – несущественно. Реализация опциона, вероятно, будет зависеть от рентабельности аптечной сети. Сделка потенциально привлекательна для X5, но на данном этапе несущественна для стоимости акций ритейлера.