Обзор валютного рынка: Готовы ли валюты к агрессивному настрою FOMC?

Американский доллар на предыдущей сессии сумел частично восстановить позиции в некоторых парах за счет роста интереса к рисковым активам на торгах в Нью-Йорке. Китайским акциям тоже удалось пережить очередную попытку тестирования 200-дневной скользящей средней и незначительно вырасти.

Нисходящий импульс в парах с товарными долларами угасает, при этом рост USDJPY и EURCHF , судя по всему, свидетельствует о том, что инвесторов снова интересуют рисковые активы.

Завтра Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) объявит решение по ставке, учитывая оборонительную позицию американского доллара , можно предположить, что он наиболее остро отреагирует на "ястребиное" прочтение сопроводительного заявления по монетарной политике.

Йеллен и ее коллеги, скорее всего, постараются максимально ясно дать понять, что повышение ставки в сентябре возможно при условии благоприятных экономических данных (хотя это достаточно туманное определение, поэтому вряд ли его можно рассматривать как намек на то, что повышения в сентябре не будет, если данные вдруг окажутся слабыми).

Рынок сейчас закладывает в цену низкую вероятность повышения в сентябре и высокую - в декабре. Однако не ясно, как отреагирует рынок, если заявление ФРС окажется не настолько решительным - сократится ли интерес к рисковым активам? Если да, то как это повлияет на кривую доходности?

Сложно поверить, что бегство от риска на фоне менее решительного настроя ФРС приведет к росту евро, даже в условиях обратной зависимости единой валюты с риском, при этом рост ставок пойдет на пользу паре USDJPY .

График: USDJPY

USDJPY вчера протестировала уровень поддержки, сформированный облаком Ишимоку, однако, пробиться ниже не сумела из-за роста интереса к рисковым активам вчера вечером и сегодня на торгах в Азии. На графиках после долгого периода бездействия должна появиться разворотная точка, при этом сигналы со стороны FOMC определят краткосрочное направление движения в паре. Неожиданно агрессивный тон ФРС может обусловить тестирование 125,00 уже в ближайшее время.

FOMC может вывести USDJPY из спячки

Источник: Saxo Bank

Обзор валют Б-10:

USD: Доллар восстановил позиции на фоне роста интереса к риску и движения к ключевым уровням многих основных индексов (200-дневная скользящая средняя по S&P500 - важный уровень), однако, теперь все зависит от того, сможет ли FOMC изменить ожидания рынка по ставкам.

EUR : EURUSD - это барометр динамики закрытия коротких позиций, которая определяется в основном интересом к риску - таким образом, чтобы вернуться к медвежьему тренду, паре нужно продвинуться вниз и закрыться ниже 1,1000.

JPY: Интересный случай - пара вчера протестировала важную область поддержки (облако Ишимоку в нижней части диапазона 123,00-124,00) и может остро среагировать на агрессивный тон заявления FOMC.

GBP : Фунт уверенно восстанавливается вместе с интересом к риску - сегодня в центре внимания данные по ВВП - смогут ли они столкнуть EURGBP вниз? GBPUSD в тупике.

CHF: Масштабное движение в паре EURCHF осталось незамеченным - заинтересуется ли USDCHF решительным настроем FOMC? Судя по всему, после вчерашнего движения USDCHF нащупал поддержку в области 200-дневной скользящей средней.

AUD: Валюта стабилизировалась, особенно в паре EURAUD, которая стремительно росла три предыдущих сессии. И все же, кросс AUDNZD выглядит сильно перепроданным. Говорить о развороте в паре AUDUSD можно будет только после роста выше 0,7330/50, кроме того, все зависит от того, что инвесторы предпочтут продавать на фоне агрессивного заявления FOMC - AUDUSD или EURUSD?

CAD : USDCAD держится выше 1,3000 на фоне снижения цен на нефть, однако динамика теряет импульс в ожидании завтрашнего заседания FOMC.

NZD : Новозеландский доллар стремительно вырос против австралийского собрата и пытается укрепиться против доллара, хотя, посмотрим, как поведет себя NZDUSD после заседания FOMC. В течение последнего квартала он носил статус аутсайдера среди валют Б10, но теперь с этим покончено, хотя дальнейший рост против AUD представляется затруднительным. Следите за комментариями Уиллера сегодня.

SEK : Снижение кроны явно было связано с антирисковыми настроениями - таким образом, если интерес к риску будет восстанавливаться, EURSEK спустится назад, в диапазон.

NOK : Цены на нефть по-прежнему снижаются, несмотря на антирисковые настроения. EURNOK обосновалась в диапазоне 8,85-9,10 и, скорее всего, проведет в нем некоторое время, пока интерес к риску снова не начнет снижаться.